Access this book
Tax calculation will be finalised at checkout
Other ways to access
Table of contents (6 chapters)
-
Front Matter
-
Back Matter
Keywords
About this book
L'objectif et l'originalité de ce livre est de présenter les différents aspects et méthodes utilisés dans la résolution des problèmes d'optimisation stochastique avec en vue des applications plus spécifiques à la finance: gestion de portefeuille, couverture d'options, investissement optimal.
Nous avons inclus certains développements récents sur le sujet sans chercher a priori la plus grande généralité. Nous avons voulu une exposition graduelle des méthodes mathématiques en présentant d'abord les idées intuitives puis en énonçant précisément les résultats avec des démonstrations complètes et détaillées.
Nous avons aussi pris soin d'illustrer chacune des méthodes de résolution sur de
nombreux exemples issus de la finance. Nous espérons ainsi que ce livre puisse être utile aussi bien pour des étudiants que pour des chercheurs du monde académique ou professionnel intéressés par l'optimisation et le contrôle stochastique appliqués à la finance.
Reviews
From the reviews:
"This book concerns postgraduate studies in stochastic analysis, especially optimal stochastic control. The presentation is pedagogic and progressive. It stresses the links between stochastic differential equations (SDEs), dynamic programming and viscosity solutions. … There are six chapters. … The references are numerous (61) and widely commented on at the end of each chapter. An alphabetic index ends the book." (Monique Pontier, Mathematical reviews, Issue 2008 g)
"The book is an original presentation of classical and recent techniques for stochastic control problems and their applications in mathematical finance. … I consider this book a very useful tool for students and researchers who want to reach rapidly an adequate knowledge of modern techniques in stochastic control to be able to enter the recent literature concerning the applications of stochastic control methods to mathematical finance." (Giovanni Di Masi, Zentralblatt MATH, Vol. 1143, 2008)
Authors and Affiliations
Bibliographic Information
Book Title: Optimisation et contrôle stochastique appliqués à la finance
Authors: Huyên Pham
Series Title: Mathématiques et Applications
DOI: https://doi.org/10.1007/978-3-540-73737-7
Publisher: Springer Berlin, Heidelberg
eBook Packages: Mathematics and Statistics, Mathematics and Statistics (R0)
Copyright Information: Springer-Verlag Berlin Heidelberg 2007
Softcover ISBN: 978-3-540-73736-0Published: 06 September 2007
eBook ISBN: 978-3-540-73737-7Published: 28 August 2007
Series ISSN: 1154-483X
Series E-ISSN: 2198-3275
Edition Number: 1
Number of Pages: XVI, 188
Additional Information: Edition anglaise publiée comme tome 61 dans la série : Stochastic Modeling
Topics: Applications of Mathematics, Systems Theory, Control, Calculus of Variations and Optimal Control; Optimization, Quantitative Finance, Probability Theory and Stochastic Processes